1.2亿美元收购美国服装公司 雅戈尔加速国际化

　　雅戈尔(600177)今日公告称，2007年11月6日，公司与美国Kellwood Company及其全资子公司Kellwood Asia Limited签订三方《股权购买协议》，收购KWD ASIA持有的Smart100%股权和KWD持有的Xin Ma100%股权，总计出资额1.2亿美元。

　　扩大海外产能

　　公司表示，本次海外投资金额1.2亿美元，投资方式为现金。其中出资约7000万美元收购Smart100%股权，出资约5000万美元收购Xin Ma100%股权。收购后，雅戈尔将拥有标的公司的全部股权。KWD表示，标的公司净资产不低于1.2亿美元。

　　公告称，KWD是美国的一家主要服装企业，2006年销售额近20亿美元，在纽约交易所上市。公司以满足顾客需求和超越顾客期望为目标，专注于从事品牌服装设计和推广，并通过各种渠道营销符合特定需求的服装产品。KWD ASIA是KWD在亚洲的全资子公司，其主营业务是投资管理其旗下各子公司。该公司控股的子公司主要分布在香港、斯里兰卡、菲律宾以及中国内地。该公司及其控股子公司的主要业务为生产和出口衬衫、T恤和裤子等服装。

　　雅戈尔拟收购的Smart公司包括KWD ASIA旗下原有从事男装生产、销售业务的新马服装有限公司和多家与其有业务关联的公司股权。按照《股权购买协议》，KWD负责在交割前将该资产重组成Smart。Smart的核心公司为新马服装有限公司，成立于1956年，注册地在香港，1982年被美国服装业巨头KWD公司收购，成为KWD旗下的全资子公司。

　　公告显示，Smart是全球知名服装生产、销售以及品牌代理企业，主要业务是设计、制造和销售代理品牌男士衬衫、T恤和裤子等产品，其雇员总数20，000多人，拥有POLO、Ralph Lauren、Nautica、Perry Ellis、JC Penney、Sears、Nordstrom等众多客户，并拥有以下公司的100%股权：新马服装有限公司及其子公司(注册地为香港)、Arden Fabric Limited(注册地为香港)、Smart Shirts Trading(Private)Limited(注册地为斯里兰卡)、粤纺贸易有限公司及其子公司(注册地为香港)、保益投资有限公司及其子公司(注册地为香港)、新马(中国)有限公司及其子公司(注册地为香港)，以及宁波雅戈尔日中纺织印染有限公司6.58%的股权(注册地为中国宁波)。以上公司分别在香港、斯里兰卡、菲律宾以及中国内地等地设有14家生产工厂，2006年生产梭织衬衫3082万件，针织上衣473万件，裤子342万件。

　　公司表示，本次收购资金的30%来自于公司自筹资金，70%由银行贷款解决。

　　加快国际化进程

　　雅戈尔认为，本次收购可以带动公司现有产业的发展，促进公司衬衫、色织布业务的快速增长，对日后雅戈尔加快国际化进程将起到重要作用。同时，收购还有助于公司利用Smart的营销能力进一步扩大公司品牌服装业务的规模，确立公司在服装行业的龙头地位，预计每年能为雅戈尔增加3.6亿美元的销售收入，产生1200万美元的净利润。

　　雅戈尔同时期望，通过本次收购提高公司的国际竞争力，开拓国际市场，为其国际化进程奠定基础。

　　公司同时公告称，控股子公司——宁波雅戈尔钱湖投资开发有限公司拟与中海地产集团有限公司共同出资成立合营公司，合营公司的注册资本为人民币2亿元，双方各占50%的股权，共同开发杭政储出[2007]50号、51号地块。